Que ce soit pour valoriser les dépôts ou les fonds, surveiller les risques ou répondre aux exigences règlementaires, les acteurs des marchés financiers doivent, de plus en plus, avoir la possibilité d’appuyer leurs analyses sur des valorisations homogènes et transparentes. C’est désormais possible grâce à Fair Value Pricing Service de SIX Telekurs.
En l’absence d’un prix de marché actuel, il est possible de recourir à une juste valeur (fair value), calculée à l’aide de méthodes de valorisation, afin de pouvoir échanger un actif ou régler une dette entre des parties bien informées, consentantes et indépendantes l’une de l’autre.
La juste valeur est un cours de valorisation calculé à l’aide d’un modèle de prix théorique en tenant compte des facteurs influant sur le cours.
Calcul, abonnement et fourniture des données
Plusieurs fois par jour, Fair Value Pricing Service de SIX Telekurs fournit des justes valeurs calculées selon une méthode transparente pour environ 55 000 obligations en différentes devises, sur l’ensemble de leur durée.
Ces valeurs sont calculées pour l’ensemble des obligations ordinaires et des obligations à coupon zéro figurant dans la base de données de SIX Telekurs et dans les devises suivantes: EUR, CHF, DKK, GBP, NOK, JPY, AUD, NZD, USD, CAD et ZAR. Seuls les instruments avec “investment grade” sont pris en compte pour le calcul.
Les prix fair value sont calculées 4 fois par jour sur la base de courbes de rendement actualisées (fuseau horaire: HEC):
| Calcul |
Données disponibles |
| 07h50 |
08h40 |
| 11h00 |
11h50 |
| 14h00 |
14h50 |
| 19h55 |
20h45 |
Les clients de SIX Telekurs peuvent s’abonner à Fair Value Pricing Service de la même manière qu’à une place boursière sous l’intitulé CB 777:
- Pour les produits de visualisation Telekurs iD et Valordata Browser, les justes valeurs sont fournies en option.
- Pour Valordata Feed (VDF), les justes valeurs figurent dans PRD DOC sous la forme d’un message de cours de valorisation.
- Pour Intraday Pricing Service, les justes valeurs figurent dans PRD DOC ou dans un fichier ASCII sous la forme d’un message de cours de valorisation.
Liens connexes
Offre de données de SIX Telekurs
